[마켓PRO] Today's Pick : "삼성전기, 기대 이상의 실적"

※Today's Pick은 매일아침 여의도 애널리스트들이 발간한 종목분석 보고서 중 투자의견 및 목표주가가 변경된 종목을 위주로 한국경제 기자들이 핵심 내용을 간추려 전달합니다.

👀주목할 만한 보고서

삼성전기-산업 및 전장 기여가 커지며 기대 이상의 실적 기록

📈목표주가 : 16만원→18만원(상향) / 현재주가 : 15만1300원

투자의견 : 매수(유지) / BNK투자증권

[체크 포인트]

-2Q24 매출액과 영업이익은 각각 2.39조원(8%YoY), 2091억원(2%YoY) 예상. 비수기 영향으로 광학통신 매출이 28%QoQ 감소하지만, 산업 및 전장용 위주로 MLCC 출하 증가가 지속되어

컴포넌트 부문 매출액이 8%QoQ 증가하고, 베트남 신공장 가동으로 패키지 매출이 3%QoQ 증가할 전망. 수익성 높은 MLCC 매출 기여가 커짐에 따라 2Q24 영업이익률은 8.8%(+1.9%pt QoQ)로 더 개선될 것.

-하반기 온디바이스AI 본격 수혜를 고려하여, 올해 연간 매출 및 영업이익 전망치 각각 4%, 21% 상향 수정.

아모레퍼시픽 - 노력의 결실

📈목표주가 : 16만원→20만원(상향) / 현재주가 : 15만5900원

투자의견 : 매수(유지) / 상상인증권

[체크 포인트]

-1분기 연결 실적은 매출액 9115억원, 영업이익 727억원으로 시장 기대치 크게 상회. 1분기 아모레퍼시픽 중국 적자를 약 190억원으로 추정했으나, 실제 100억원 미만.

-현 추세를 감안하면 연간 중국 적자 규모가 축소되어, 올해 해외 영업이익은 기존 예상보다 약 365억원 개선.

-5월부터 편입될 코스알엑스의 가이던스를 상향. 수익성 강화(국내, 중국)와 함께 서구권 중심으로 다변화된 매출 성장으로 밸류에이션 프리미엄 정당화.

LS ELECTRIC - 국내 전력기기 부문이 이끈 실적

📈목표주가 : 11만5000→20만원(상향) / 현재주가 : 17만3300원

투자의견 : 매수(유지) / 하나증권

[체크 포인트]

-1분기 매출액은 1조386억원을 기록하며 전년대비 6.4% 증가. 영업이익은 937억원으로 전년대비 14.6% 증가. 2023년 높은 기저에도 전력기기 부문 역대 최대 이익으로 전사 실적 견인.

-수주잔고 2023년 말 2.3조원에서 1분기 말 2.6조로 증가. 최근 북미향 매출 비중 17%로 2023년 연간 14% 대비 3%p 증가. 초고압변압기는 172억원으로 전년 대비 3배 가량 증가.

-신재생은 연초에 공시된 영국 ESS 수주로 외형 회복 기대.

SOOP - 시대 개막, 좋은 출발

📈목표주가 : 15만4000원→16만7000원(상향) / 현재주가 : 11만8300원

투자의견 : 매수(유지) / DB금융투자

[체크 포인트]

-5월 글로벌 라이브 스트리밍 플랫폼 SOOP도 런칭 예정. 콘텐츠 장르 확장 및 트래픽 다변화 측면에서 긍정적.

-실적 측면에서 1Q 수치를 연중 유지 전망. MUV 변동에 상관없이 실제 결제 유저가 지속 상승. 이를 반영한 24년 연간 매출액은 4152억원(+19.4%yoy), 영업이익 1158억원(+28.3%yoy).

-하반기로 갈수록 증가하는 광고 수주로 주가는 우상향이 가능할 것.

조아라 기자 rrang123@hankyung.com